CBDC 影響全球金融體系的 5 種方式

中央銀行數字貨幣 (CBDC) 是由中央銀行支持和發行的法定貨幣的數字版本。以下是 CBDC 影響全球金融體系的五種方式。

支付數字化

CBDC 可能付款更快並且更有效率，因為他們將消除對中介的需求。成本可能會因此降低，同時金融包容性以及改進的全球支付系統。

CBDC 還可以使跨境支付變得更快、更高效，因為它們不受傳統金融體系的限制。進行跨境商業交易的便利性和降低的成本可能會對全球貿易產生重大影響。此外，由於它們將得到中央銀行的支持並受到嚴格的安全控制，CBDC 可以幫助降低與支付系統相關的風險，例如欺詐和網絡攻擊。

現金的使用可能會下降隨著越來越多的人轉向進行數字支付，CBDC 的引入。這可能使中央銀行更容易監控現金流動並阻止欺詐和其他犯罪活動。

隨著越來越多的消費者轉向數字支付，ATM 支付現金的需求可能會減少。這可能會減少 ATM 的使用量，並減少用於維護它們的資金。此外，CBDC 可以實現個人和公司之間的點對點支付，從而消除了面對面現金交易的要求。在不需要實際現金的情況下，這將使人們更容易給予和接受金錢。

通過讓中央銀行更直接地控制貨幣供應和利率，CBDC 可以增強金融穩定性。儘管 CBDC 可以提供傳統銀行存款的替代方案，但它們也可以幫助降低與銀行擠兌相關的風險。

人們可能會在經濟困難時期從銀行取錢，這可能會導致銀行擠兌。人們將有另一種選擇，可以通過 CBDC 取款，從而降低銀行擠兌的可能性。

由於它們得到中央銀行的支持並受到嚴格的安全法規的約束，因此 CBDC 可以提高支付網絡的穩健性。這將減少網絡攻擊的可能性，並有助於防止支付系統故障。

CBDC 可能使中央銀行有可能使用新的貨幣政策工具，如下所述：

中央銀行可以使用 CBDC 實施負利率，這意味著商業銀行必須向中央銀行支付利息以持有其準備金，而不是從其準備金中收取利息。然後，商業銀行可能會向其客戶（包括儲戶）收取這筆費用。

然而，人們可以通過在銀行系統之外持有實物現金來避免支付負利率。使用傳統現金，很難實施負利率，因為人們可以簡單地持有實物現金以避免支付負利率。然而，有了 CBDC，中央銀行理論上可以對存款收取負利率，鼓勵人們消費而不是儲蓄。

CBDC 可以使中央銀行實施具有支出限制的數字錢包。這些錢包可用於在大流行等壓力時期為特定經濟部門提供有針對性的支持。例如，中央銀行可以為受經濟衰退影響的家庭提供帶有支出限制的數字錢包，從而刺激支出並提振經濟。

CBDC 可以為中央銀行提供有關支出模式的實時數據，使它們能夠就貨幣政策做出更明智的決策。這可以幫助中央銀行更快地對經濟變化做出反應，從而降低經濟衰退的風險。

CBDC 可以使中央銀行自主執行貨幣政策成為可能。例如，中央銀行可以設定一個理想的通貨膨脹率，然後自動修改貨幣供應量以滿足該目標。這將減少手動貨幣政策行動的需要。

儘管擁有更強大 CBDC 的國家可能會對國際金融市場產生更大的影響，但採用中央銀行數字貨幣可能會導致國際貨幣體係發生變化。此外，CBDC 可能有助於削弱美元在全球貿易和金融中的霸權地位。

沙元，由中央銀行發行並由政府擔保的巴哈馬元的數字對應物，是 CBDC 實施的一個實例。由於巴哈馬無法獲得傳統銀行服務，Sand Dollar 旨在鼓勵該國的金融包容性。此外，它旨在提高支付效率，同時降低提供金融服務的成本。

鑑於 Sand Dollar 是一種相對較新的貨幣，尚不確定它將如何影響全球貨幣體系。然而，它可能面臨來自其他數字貨幣的競爭，例如比特幣（BTC）和以太（ETH).