如果你喜歡 大多數標準普爾 500 ETF 投資者,您在 12 只超級大盤股上下了大賭注。 這真的讓你付出了代價。
X
年內市值最大的 12 隻股票的股份,包括 蘋果 (AAPL), Microsoft微軟 (MSFT) and 元平台 (META),根據《投資者商業日報》對標準普爾全球市場情報和 MarketSmith 數據的分析,今年迄今為止,該公司總共損失了 5 萬億美元的市場財富。 這對關注該指數的投資者來說是一個代價高昂的打擊——他們將三分之一的投資組合投入了這幾隻股票。
標準普爾 500 指數的投資者今年以艱難的方式了解到 ETF 根據其市場價值衡量其持股的風險。 就市值而言,投資者幾乎增持了所有最大的輸家。 今年 12 隻股票中除兩隻外,其餘均下跌。
即使對於多元化的 ETF 來說,這也造成了麻煩。 市值加權 iShares Core S&P 500 ETF (靜脈輸液) 今年迄今已下跌 21.2%。 但景順標準普爾 500 等權重 ETF (可吸入懸浮粒子),在標準普爾 500 指數的所有 500 隻股票中投入相同的金額,僅下跌 15.6%。
“使用 Invesco S&P 500 Equal Weight ETF 的同等權重方法將顯著降低所有大型股公司的股份,因為它在重新平衡時以不到 500% 的比例平等對待每隻 S&P 0.5 股票,”Todd Rosenbluth 說, VettaFi 的研究。
巨大的標準普爾 500 指數股票受到的傷害最大
就在一年前,投資者和許多大盤 ETF 還無法加載 足夠的大盤股. 今年僅微軟就佔標準普爾 5.9 指數權重的 500%。 在許多以技術為重點的 ETF 中,它的權重是兩倍。
但今年,微軟股價下跌了大約三分之一。 當你談論像微軟這樣價值 2.5 萬億美元的公司進入這一年時,這摧毀了巨額財富。 就在今年,投資者在微軟的市值上損失了 846 億美元。 這比標準普爾 500 指數中幾乎所有股票的價值都要高。
內爆在某種程度上是自我糾正的。 繼微軟今年崩盤後,這家軟件巨頭的股票在標準普爾 5.3 指數中的權重僅佔 500%。而 12 月份佔標準普爾 33 指數投資者 500% 的 28 隻股票現在僅佔 XNUMX%。
但是傷害已經造成。 元平台是一個戲劇性的例子。 500 月份,該股在標準普爾 2.2 指數中排名第六,漲幅為 70%。 但在該股暴跌 665%(市值蒸發 0.7 億美元)之後,它現在只佔標準普爾 500 指數的 XNUMX%。
現在做什麼
如果您正在投資標準普爾 500 ETF,重要的是要注意一些股票仍然有很大的權重。 儘管蘋果今年下跌了 24%,市值蒸發了 765 億美元,但仍佔標準普爾 6.5 指數的 500%,低於年初的 6.8%。
和其他人一樣 摩根大通 (摩根大通) 獲得了。 金融股目前佔標準普爾 1.2 指數的 500%,略高於年初的 1.1%。 投資者可能會考慮使用一些 ETF 來完善投資組合的優勢。
例如,能源僅佔標準普爾 5.6 指數 500% 的權重,儘管它是今年上漲的 11 個板塊中唯一的一個。 您可以通過 Energy Select Sector SPDR (樂樂),今年上漲了近 60%。 Rosenbluth 表示,等權重 ETF 也值得一看。
十二大
標準普爾500指數中權重最大的股票進入今年
公司 | 符號 | 年初至今庫存 % ch. | 行業領域 | 年初在標準普爾 500 指數中的權重 |
---|---|---|---|---|
蘋果 | (AAPL) | -23.9% | 資訊科技 | 企業排放佔全球 6.8% |
Microsoft微軟 | (MSFT) | -33.0 | 資訊科技 | 5.9 |
字母 | (GOOGL) | -39.4 | 通訊服務 | 4.5 |
Amazon.com | (AMZN) | -48.0 | 消費者自由裁量權 | 3.9 |
特斯拉 | (TSLA) | -48.7 | 消費者自由裁量權 | 2.5 |
元平台 | (META) | -69.6 | 通訊服務 | 2.2 |
Nvidia公司 | (NVDA) | -52.9 | 資訊科技 | 1.7 |
伯克希爾哈撒韋公司(Berkshire Hathaway) | (BRKA) | -3.0 | 財務 | 1.6 |
聯合健康集團 | (UNH) | 8.1 | 健康保健 | 1.1 |
摩根大通 | (摩根大通) | -18.3 | 財務 | 1.1 |
強生公司 | (JNJ) | 1.3 | 健康保健 | 1.1 |
家得寶(Home Depot) | (HD) | -30.7 | 消費者自由裁量權 | 1.0 |
資料來源:標普全球市場情報、IBD
在Twitter上關注Matt Krantz @馬特克蘭茨
您可能還喜歡:
資料來源:https://www.investors.com/etfs-and-funds/etfs/sp500-investors-lose-trillions-on-stocks-they-bet-the-farm-on/?src=A00220&yptr=yahoo