哈里伯頓股票及其同行落後於股市的上漲，儘管油田服務和設備領導者的第四季度收益提供了新的細節，說明是什麼推動了油田服務類股自 52 月以來反彈 2023%。 此外，儘管預計 2024 年和 XNUMX 年油價都會下跌，但該集團對今年的前景一致樂觀。
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哈里伯頓公司 (HAL), 貝克休斯 (BKR) and SLB (SLB)，前身為斯倫貝謝，都預測在可預見的未來石油需求強勁，供應緊張。 每位油田服務領導者還指出了無數的國際增長機會，尤其是在中東地區。
因此，SLB 預計將在 50 年向股東分配超過 2% 的自由現金流，總計 2023 億美元。哈里伯頓還宣布計劃通過股息和回購將至少 50% 的自由現金流返還給投資者。 與此同時，貝克休斯表示，股東可以預期其回報率為 60%-80%。
哈里伯頓首席執行官傑夫米勒在公司電話會議上表示：“我很清楚石油和天然氣供不應求，只有多年增加投資以遏制下降和增加儲備才能解決供應短缺問題。” “我相信這些投資將推動未來幾年對油田服務的需求。”
SLB、Halliburton Stock Big Cap 20 名稱
哈里伯頓股票從 70 月的低點到週四的交易日反彈了 61% 左右。 SLB 股價上漲 55%。 貝克休斯上漲了 XNUMX%。
隨著市場進入 2022 月，與石油和天然氣相關的股票受到打擊或失敗。 能源股在整個 31 年都在波動，但輕鬆領先於整體市場。 油氣田服務中的 48 隻股票今年累計上漲 XNUMX%，儘管今年大部分時間都在盤整中。
進入 2023 年，天然氣供需形勢變得更加悲觀——美國天然氣價格在過去七週內下跌了 60% 以上。 儘管美國油價已連續三個月下跌，但石油市場仍然更加樂觀。
儘管如此，一些與石油和天然氣相關的股票發現自己在 IBD 的領先增長股票名單上，包括 炎症性腸病 50, 大盤20 和 部門領導 名單。
能源巨頭 埃克森美孚（Exxon Mobil） (XOM), 報導 週二公佈第四季度財報， 並試圖從 平底 114.76 買入點。 雪佛龍 (（CVX）), 報導了 創紀錄的利潤和 75 億美元的股票回購 27 月 XNUMX 日，該指數急劇下跌，阻止了基礎建設工作。 瓦萊羅能源 (VLO) 也從一個基地分解出來，而 鬥牛士資源 (平均故障報告) 正在塑造一個 13 週杯子的下降趨勢手柄。
石油鑽探
與此同時，SLB 和 Halliburton 的股票都在盈利後獲得支撐並接近買入區域。 這 油氣機械/設備 行業集團目前排名第一 IBD追踪的197個行業. 在這一組中，貝克休斯徘徊在 31.98 美元的買入點附近，該買入點已連續九週持平。
帕特森-UTI能源 (PTEN) and Helmerich＆Payne (HP)，為該行業提供鑽機及相關設備和服務的頂級供應商也在組建基地。
CFRA 分析師 Jonnathan Handshoe 於 24 月 70 日寫道，大約 2023% 的活躍石油鑽井平台的合同將在 XNUMX 年下半年結束。這應該會導致 HP 和 PTEN 合同的一輪繁忙的盈利更新，據 Handshoe 稱，一家未來可能需要額外的鑽井平台。
“我們認為，鑽井基本面應該全面改善。 雖然我們預計 2023 年不會有新的鑽井平台需求，但是，隨著鑽井平台的合同到期並將根據定期合同重新定價，如果陸地鑽探商開始建造新的鑽井平台以滿足2024 年的需求將上升，”Handshoe 寫道。
石油和天然氣市場和價格預測
SLB、Halliburton 和 Baker Hughes 的樂觀前景緊隨其後 積極的石油需求預測 來自國際能源署 (IEA) 和石油輸出國組織 (OPEC)。
國際能源署估計，中國最近放寬了新冠病毒限制措施，這將推動 2023 年全球石油需求升至歷史新高。 與此同時，歐佩克秘書長海桑·蓋斯表示，他對全球經濟前景持“謹慎樂觀”態度，因為中國石油需求的複蘇受到其他地區脆弱跡象的抑制。 他還表示，到 500,000 年，中國的需求可能每天增長 2023 萬桶。
歐佩克聯合部長級監督委員會周三建議不改變該組織目前的生產配額。
總部位於法國巴黎的國際能源署估計，中國的重新開放將推動全球石油需求在 101.7 年達到創紀錄的 2023 億桶/日，比 1.9 年增加 2022 萬桶/日。
能源情報署 (EIA) 預測，美國原油產量在 12.4 年平均為 2023 萬桶/日，12.8 年為 2024 萬桶/日，超過了此前 12.3 年創下的 2019 萬桶/日的紀錄。2022 年，美國原油產量平均估計為11.9 萬桶/日。
EIA 還預計 77 年美國原油價格平均為每桶 2023 美元，72 年為每桶 2024 美元，低於 95 年的每桶 2022 美元。能源信息署還預測美國天然氣價格平均為每百萬英熱單位 4.90 美元到 2023 年，每百萬英熱單位將比 1.50 年的平均水平低 2022 多美元。
SLB 股票：石油需求樂觀
第四季度SLB位居榜首 收入和盈利觀點 20 月 73 日。該公司報告每股收益增長 71% 至 27 美分，而收入增長 7.9% 至 XNUMX 億美元。
Third Bridge 分析師 Peter McNally 表示，SLB 近年來受到國際復甦緩慢的影響，“但這可能終於扭轉了局面。”
McNally 補充說，值得注意的是，SLB 的“數字與集成”業務部門在第四季度首次超過 1 億美元的季度收入水平。
SLB 超過四分之三的公司收入依賴於國際市場。 SLB 預計整個 2023 年中東的上游投資將達到創紀錄水平。該公司表示，它已經在整個地區實施了石油和天然氣海上開發計劃。
SLB 首席執行官 Olivier le Peuch 在第四季度財報中告訴投資者：“儘管擔心某些地區可能出現經濟放緩，但石油和天然氣需求增長仍然具有彈性。”
2022 年，SLB 收益增長 70% 至每股 2.18 美元。 全年收入為 28.1 億美元，比 23 年增長 2021%。這符合公司的預期。 到 2023 年，SLB 有望比 15 年增長 2022%。
le Peuch 說：“我真的相信，我們已經進入的國際週期，如果你願意的話，現在以中東加入增長引擎為特徵，將會非常持久。”
哈里伯頓股票，油田服務：大量訂單
摩根士丹利分析師 Connor Lynagh 表示，市場普遍同意 SLB 對 2023 年石油和天然氣的評估，但不太清楚服務行業目前價格上漲的情況是否會結束。
Lynagh 在最近的一份報告中寫道，關於“潛在服務定價權的持久性和規模”的爭論仍在繼續。 Lynagh 說，到 2023 年年中，這些問題應該會開始變得清晰起來。
貝克休斯，23 月 XNUMX 日， 錯過了第四季度的收益 和收入目標，第四季度收入增長 8% 至 5.9 億美元，每股收益增長 4% 至 52 美分。 然而，BKR 也為 38 年的石油市場描繪了一幅光明的圖景。
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Third Bridge 的 McNally 表示，Bakers 報告中最重要的數據點是本季度 8 億美元的新訂單。
他說：“在幾個季度較冷的預訂之後，這種重新加速使前景更加光明。”
23 月 25 日，貝克休斯的高管報告說，由於液化天然氣設備訂單的增加，積壓訂單達到創紀錄的 XNUMX 億美元。
2022 年，訂單增長 24% 至 26.7 億美元。 全年收入微升 3% 至 21.16 億美元，這是該公司三年來的首次增長。 與 10 年相比，該公司油田服務部門的收入增長了 2021%。全年每股收益飆升 43% 至 90 美分。
貝克休斯展望未來
貝克休斯預測 1 年第一季度收入在 2023 億美元至 5.3 億美元之間，調整後的息稅折舊及攤銷前利潤 (EBITDA) 在 5.7 億至 700 億美元之間。 到 760 年，該公司預計收入在 2023 億美元至 24 億美元之間，調整後的 EBITDA 在 26 億美元至 3.6 億美元之間。
貝克休斯首席執行官洛倫佐·西蒙內利在第四季度財報電話會議上表示，全球經濟預計將在 4 年面臨挑戰。然而，基於該行業滿足不斷增長的需求的能力，石油和天然氣前景依然樂觀。
Simonelli 表示：“由於近期的地緣政治因素，多年來的投資不足正在加劇，全球石油和天然氣閒置產能已經惡化。” 它可能“需要多年的投資增長才能滿足預測的未來需求。”
哈里伯頓股票：HAL 的意見
在周二發布季度報告後，哈里伯頓股票繼續測試其 10 週移動平均線的支撐位。 HAL 第四季度每股收益和收入分別增長 4% 至 100 美分和 72 億美元。 它報告 5.58 年每股收益為 2022 美元，比 2.15 年增長 99%。全年銷售額猛增 2021% 至 33 億美元。
據 FactSet 稱，分析師預計 2023 年每股收益將增長 40% 至 3.02 美元。 預計全年收入將增長 16% 至 23.6 億美元。
首席執行官傑夫米勒告訴投資者，一切都指向“2023 年油氣供應將持續緊張”。 米勒預計，到 2023 年，美國的活動將保持強勁，服務強度將增加。中國經濟的重新開放可能會強烈影響今年的全球需求。
摩根士丹利的 Lynagh 強化了對北美實力的看法。
Lynagh 在 25 月 2023 日寫道：“我們注意到對北美活動和服務定價的高度關注。”分析師指出，可能需要持續擴大利潤率到 XNUMX 年才能反駁熊市論點，並表示“我們並非全部那個關心。
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資料來源：https://www.investors.com/research/industry-snapshot/halliburton-stock-baker-hughes-and-slb-plan-return-50-percent-or-more-to-investors/?src=A00220&yptr =雅虎