從17月3日到24月15日,股市上漲了30%。這為投資者提供了投資組合升級的機會。 您可以出售一些虧損的股票,並可能獲得稅收減免。 您可以用比高點低 XNUMX% 到 XNUMX% 的價格購買優質股票來取代它們。
以下是今年遭受重創的五隻股票,根據我的判斷,現在可以買進。 他們還能再往下走嗎? 他們當然可以。 抓住準確的底部是運氣的問題。 儘管如此,我覺得如果你現在買了這些,你會很高興你這麼做了。
總部位於加州聖克拉拉, 應用材料公司
有人懷疑半導體晶片的需求量將維持在高位嗎? 隨著時間的推移,電腦、智慧型手機、電器和汽車都在使用更多、更先進的晶片。 儘管股價遭受重挫,但該公司的表現還不錯。 去年銷售額成長 28%,利潤成長 56%。
那麼這檔股票的問題是什麼呢? 隨著利率上升,未來(例如 2029 年)一美元的收入就會變得不值錢。 所以成長股受到了懲罰,尤其是科技股。
截至27月16日,應用材料公司的股票本益比為14倍。 在我看來,對於一家在過去十年中收入以每年 XNUMX% 的速度增長、盈利速度也相當快的公司來說,這是一個相當合理的估值。
美國最大的住宅建築商, 霍頓博士 截至 29 月 27 日,DHI 股價今年已下跌 XNUMX%。整個住宅建築集團都受到了重創——出於邏輯原因,但我認為拋售過度了。
投資人擔心的是房貸利率將會上升,進而抑制購屋。 這是一種理性的擔憂,但它已經將霍頓的股價壓低至市盈率的五倍,這是非常便宜的。
過去兩年房價大幅上漲,導致一些潛在買家望而卻步。 但我認為人口統計數據站在房屋建築商這邊。 千禧世代即將步入成年。 像許多父母一樣,他們可能希望為孩子提供單戶住宅。 霍頓的投資資本回報率連續五年高於 10%(我的首選區域)。
售價較高位低約 35% 不倫瑞克
我相信 2022 年不會出現衰退。領先經濟指標(旨在預測)仍然向上,同步(實時)指標也很健康。
另一個擔憂源自於不倫瑞克從這場流行病中受益的事實。 划船是戶外休閒活動,相對安全,不受 Covid-19 影響。 當疫情消退時,人們認為不倫瑞克的利潤可能會減少。 這次疫情或許確實對 Brunswick 有幫助,該公司去年的投資資本利得為 20%。 但過去10年中有10年報酬率超過12%。
目標
在過去 10 年中有 10 年,Target 已經超過了我的投資資本回報率目標(15% 或更高)。 我預期經濟不會出現衰退,但如果出現衰退,塔吉特百貨是最好的選擇之一,因為消費者從價格較高的商店轉向沃爾瑪和塔吉特百貨。
截至 31 月 27 日,今年下降了 XNUMX%, MKS儀器 (MKSI) 生產用於製造半導體、平板顯示器、醫療設備和其他產品的儀器和製程控制系統。
總部位於馬薩諸塞州安多佛的 MKS 在過去 14 年中有 15 年實現盈利,並且 10 次超出了我的資本回報率指導方針。
由於該公司的銷售和利潤最近強勁,我認為該股票只是技術拋售的另一個受害者。 12倍的市盈率,我覺得很划算。
揭露:我個人和我的大多數客戶都擁有 DH Horton 股票。 我為一位或多位客戶擁有應用材料公司。
資料來源:https://www.forbes.com/sites/johndorfman/2022/05/31/finding-buy-opportunities-in-this-years-market-decline/