航空航天和國防公司通過烏克蘭有色鏡片查看他們的業務

A report 週二發布 德勤 證實俄羅斯對烏克蘭的入侵對已經削弱的全球航空航天供應鏈造成了額外的壓力，限制了該行業滿足需求的能力。 它還迫使西方航空航天和國防公司就他們所依賴的供應商以及他們採購材料和零部件的地方提出尖銳的問題。

多年來，供應鏈中斷、關鍵礦產採購和彈性一直是 A&D 公司討論的主題，德勤美國和全球航空航天與國防領導人約翰·科肯德爾 (John Coykendall) 表示。 但他與人合著的報告總結說，這次入侵暴露了一個可能過於依賴特定國家或地區的行業。

“你看到的不僅僅是航空航天和國防，”Coykendall 說。 “看看能源市場，各國意識到他們可能依賴於不像過去那樣可靠的資源。”

弗拉基米爾普京明白 獎品 那是很久以前的烏克蘭東部和該國其他地區。 這種升值與西方 A&D 公司相比是不匹配的，他們現在每天都感到來自烏克蘭-俄羅斯地區的 50% 以上的全球航空用鈦的損失。 他們還認識到世界上超過 50% 的氖氣供應損失的影響，這對他們使用的半導體的生產至關重要。

“該地區稀土元素和關鍵礦物的濃度是[行業] 以前從未真正關注過的，”Coykendall 肯定道。

事實上，俄羅斯作為商品出口第 14 大經濟體（337 億美元）的地位與其在供應幾種關鍵商品方面的競爭優勢相比更為重要。 雖然它對氖氣的控制佔總數的一半，但它占美國公司消耗的氖氣（用於蝕刻矽片上的電路）的近 90%。 俄羅斯還供應其他重要的 A&D 材料，如鋁、鎳、鈷和釩。

關鍵礦產供應的漏洞以及沒有它們就無法生產的組件讓西方 A&D 公司爭先恐後地更好地理解相互關聯的供應鍊網絡，從而使他們能夠提供商品和服務。 德勤的分析師指出，在 Covid-19 之前，供應鏈風險正在上升，這是伴隨全球化和意外地緣政治事件步伐加快而導致的波動性增加的一部分。

Coykendall 說：“我認為，地緣政治風險的增加使公司了解供應鏈中的多個層面的重要性，一直到他們使用的關鍵礦物的開采和加工。”

德勤預測，烏克蘭衝突和南海緊張局勢可能會在三個關鍵方面影響 A&D 供應鏈。 作者指出，關鍵礦產供應鏈從任何地方、任何時間都強制脫鉤，從西方和其他全球範圍內的一群友好國家採購關鍵礦產和製造業產出以區域為重點的“朋友支持”安排。

Coykendall 解釋說：“每個國家都為價值鏈上最適合其能力的特定步驟做出貢獻，因此可以保證一定的供應。” 最近一個趨勢的例子來自礦產豐富的澳大利亞，其彈藥生產商的當地部門， 泰雷茲，在五角大樓於 155 月認證澳大利亞製造的 TNT 供其使用後，為美國陸軍增加了 795 毫米 MXNUMX 火砲彈藥的產量。

烏克蘭衝突造成的供應鏈中斷是西方原始設備製造商能否滿足報告所稱的對商用飛機和國防不斷增長的需求的一個因素。

“我一直在旅行，”Coykendall 說。 “確實感覺需求捲土重來。” 他補充說，美國數據顯示，航空旅行需求現在已反彈至疫情前水平的 90%。 儘管航空公司的機隊規模較小，寬體飛機較少，但隨著各國取消新冠病毒檢測要求（美國最近放棄了在飛往美國之前進行新冠病毒檢測的要求），過去兩個月乘客人數有所增加，國際旅行也出現了顯著增長。

Coykendall 斷言，窄體客機的訂單很強勁，同時對現有機隊的 MRO（維護、維修和大修）也有需求。 波音等公司的能力BA
然而，空客能否滿足需求存在疑問。 俄羅斯 VSMPO-AVISMA 供應波音 含 35% 的鈦。 據《華爾街日報》報導，由於鈦相關的供應鏈問題，該公司不得不在 737 月暫停窄體飛機（包括 10 MAX）的生產 XNUMX 天。

德勤的報告稱，隨著生產和採購本地化力度的加大，預計對國防航空航天系統的需求將十分強勁。 這與參議院的年度國防政策法案相吻合，武裝部隊委員會周四提出了該法案，該法案授權在 1 財年為國防儲備提供 2023 億美元的資金，以“獲取目前短缺的戰略和關鍵礦產”。

國會還為拜登政府撥款 600 億美元，以援引《國防生產法》來應對工業基礎限制，以加快導彈生產並擴大國內戰略和關鍵礦產的產能。

然而，政府的整體國防預算未能跟上通貨膨脹的步伐。 提議的空軍和海軍削減飛機和艦船艦隊，以及陸軍最終兵力削減 12,000 人，表明軍事領導層發出了需求減少的信號。 烏克蘭的戰爭可能是五角大樓認為它可以做的一個因素。

履行工業基礎政策助理國防部長職責的五角大樓官員黛博拉·羅森布魯姆（Deborah Rosenblum）告訴 國防新聞 本月早些時候，“隨著烏克蘭的入侵，來自俄羅斯和烏克蘭的某些材料對我們的彈藥至關重要，[那裡] 市場已經被打亂，只是無法正常運作。”

德勤的報告強調了歐洲對國防採購的需求，以應對“促使許多國家提高國防預算”的烏克蘭局勢。 這場衝突正在推動歐洲/北約國家對無人攻擊無人機、數字集成防空系統和軍事網絡安全系統的需求。

“我想我們會看到 [國防採購] 在這裡的表現如何，”Coykendall 說。 “我認為歐洲和北約國家在歷史上的支出低於他們應該支出的 GDP 的 2%，你會看到更多的增長。 烏克蘭戰爭的結果是對國防開支的關注程度在許多歐洲國家已經有一段時間了。”

Coykendall 承認，雖然注意力可能會增加歐洲國防開支，但資金流經該系統需要時間。 這可以讓美國供應商和歐洲國防公司有時間在供應受限的環境中保持穩定。 他說，大多數 A&D 公司都沒有公開討論他們為提高彈性和確保所需投入所做的努力。

“我確實認為公司會去找他們的供應商，並談論他們承諾從其批量購買的設施內的專用[零件/材料]生產線。 那些類型的戰略，專門的承諾已經存在了一段時間，但烏克蘭[戰爭]重新激發了他們的活力。”