3 年派息 10.5% 的 2023 支被忽視的基金

今天我們要為自己建立一個收益率為 10.5% 的投資組合。 我們會去做的 僅用三隻基金。

10.5% 支出的吸引力很難否認：當您每年以股息的形式收回那麼多投資時，您將在不到 10 年的時間內收回全部投資。 其他都是肉汁！

更重要的是，下面三隻基金中的兩隻——都是 封閉式基金（CEF）——支付股息 每月， 所以我們的支出與我們的賬單一致。 這在香草股票的世界裡是聞所未聞的。 幾乎所有這些都讓我們等了三個月才等到下一次付款。

開始之前，我們只需要三樣東西：

• 經紀賬戶。 幾乎任何帳戶都可以，因為所有主要公司都支持我即將向您展示的 CEF。
• 儲蓄——但比你想像的要少得多。 您會驚訝於建立我們 10% 的收入流所需的資金是多麼少。 以這種規模的收益率，500 萬美元可能足以讓您僅憑股息退休，這取決於您的生活方式。
• 大約10分鐘。 我要向您展示的內容就像購買任何股票並長期持有一樣簡單。

現在讓我們談談股票行情。

CEF Pick No. 1：來自業內最佳管理人的 13% 收益率債券基金

讓我們從 PIMCO 的一隻基金開始說起，PIMCO 是一家聲譽卓著、成績斐然的管理公司，由“債券大王”比爾·格羅斯 (Bill Gross) 於 1971 年共同創立。該公司對 CEF 投資者的想像力的把握是如此強大它的資金通常以 保費 資產淨值（NAV，或 CEF 投資組合中的投資價值）。

PIMCO動態收入基金（PDI）， 13.3% 的收益率和 10.3% 的溢價也不例外。

我們在購買 CEF 時總是要求折扣，但我們可以為 PDI 破例，因為它幾乎從不以一個價格交易。 事實上，其目前的溢價正好在其五年平均水平附近，因此我們可以說 PDI 的估值是合理的。 我們將很樂意為其令人印象深刻的業績歷史支付該基金的價值！

PDI 在過去十年中 8% 的年化回報率與標準普爾 500 指數相當——這對於債券基金來說是罕見的壯舉。 更好的是，由於該基金的高收益，投資者得到了 全部 他們過去 10 年的現金回報。 那是 許多 鑑於該指數低於 500% 的收益率，任何持有標準普爾 2 指數基金的人都必須忍受不穩定的“賬面收益”。

PDI 還定期支付特別股息。 這些支出明顯高於該基金的定期股息，後者本身在過去 25 年中增長了 10%。

把它們放在一起，我們得到的股息收益率增長了 13.3%，加上定期的額外支付 和 我們以合理的價格買入。 對於任何尋求債券收入的人來說，這都是一個很好的設置。

CEF 選擇第 2 名：就像擁有您最喜歡的標準普爾 500 股票一樣——但收益率為 9.7%

讓我們轉向股票 自由全明星股票基金（美國），基石美股的擁有者如 Alphabet (GOOGL)、微軟 (MSFT)、Dollar General (DG)、UnitedHealth Group (UNH) 和 簽證（五）。 USA 強大的投資組合在過去十年幫助其實現了 12% 的年化回報率——這種長期回報率是其他基金難以企及的。

美國的收益率為 9.7%，其派息確實隨資產淨值波動，因此這不是可預測月收入的基金。 但話雖如此，這項政策允許管理層保留現金用於投資，而不必宣布削減股息（並遭受相應的股價下跌）。 此外，管理層在對其資產淨值進行投資方面做得很好，正如您從 12% 的年化回報率中看到的那樣。

我們還通過基金當前（罕見的）折扣很好地“補償”了這一股息政策。 現在買入使我們的股價略低於美國的資產淨值。

與 PDI 一樣，USA 通常以高於其資產價值的價格進行交易——這是對 USA 管理層出色表現的回報。 這使得它目前的折扣成為一個難得的低價買入機會。

CEF Pick No. 3：以（臨時）折扣交易的新基金

最後，讓我們一起去 Cohen & Steers 房地產機會和收入基金 (RLTY)，這使我們能夠接觸到數以千計的房產，並為您提供每月 8.4% 的股息。

該基金主要持有大型美國房地產投資信託基金，例如倉庫房東 普洛斯 (PLD)—“的直接受益者美國製造業的“外包”——手機信號塔房東 美國塔（AMT） 和住宅房東 邀請之家 (INVH)。

RLTY 是一隻不到一年前推出的新基金——我們的機會就在這裡：因為它太新了，所以 RLTY 的交易價格比資產淨值低 10.2%。 即使由同一團隊管理的 RLTY 的許多姊妹基金的交易價格接近面值或溢價，情況也是如此。

這是我們買入並耐心等待的信號，因為 RLTY 已經老化，投資者註意到它的存在，房地產開始復蘇。 與此同時，我們將每月收取該基金 8.4% 的股息。

邁克爾·福斯特（Michael Foster）是該公司的首席研究分析師 逆勢觀。 有關更多出色的收入建議，請點擊此處獲取我們的最新報告“堅不可摧的收入：5 支穩定的 10.2% 股息的廉價基金。“

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