攝氏正在崩潰，加密貨幣投資者被嚇壞了

不過，在周日晚上，攝氏表示 不再允許客戶提領現金 從他們的帳戶中。 週二晚間，《華爾街日報》報道稱 攝氏聘請重整律師 幫助解決日益嚴重的財務問題。

現在，沃什伯恩先生正焦急地等待著他的帳戶發生什麼事。

「如果我再也見不到這筆錢，我和我的孩子們就會倒退很多年，」沃什伯恩先生說。

「在內心深處，我不相信會有好的結果，但我希望我錯了，」他說。

比特幣和其他加密貨幣的價格 隨著利率上升和風險資產變得不受歡迎，比特幣價格一直在暴跌。 艱難的市場迫使曾經風光無限的數位貨幣公司裁員、停止合併並禁止客戶撤回數位投資，這令投資人感到震驚。

當個人投資者將資金投入攝氏時，他們可能沒有意識到他們向該公司提供了幾乎沒有法律保護的無擔保貸款。 像攝氏這樣的加密貨幣公司在某些方面看起來像銀行，但它們缺乏銀行和經紀公司內建的投資者監督和法律保護。

在周日晚上的一篇部落格文章中，Celsius 表示，以「極端的市場狀況」為由，將暫停帳戶之間的所有提款、掉期和轉帳。 根據該公司 11.8 月的報告，此舉凍結了 XNUMX 億美元的客戶資產。 週三下午，資產仍被凍結，Celsius創始人兼首席執行官

亞歷克斯·馬辛斯基

在推特上表示，該公司正在「不間斷地工作」解決這個問題。

它是近年來出現的數十家不受監管的貸方之一，它們向願意出借數位資產的投資者承諾高回報。 據稱，Celsius 擁有約 1.7 萬客戶，向客戶支付的加密貨幣存款年收益率高達 18.6%。 那些願意接受攝氏度自己的 CEL 代幣付款的人可以獲得更高的利率。

Mashinsky 先生於 2017 年創立了該公司，將攝氏度作為銀行的安全替代品進行行銷。 出生於烏克蘭的馬辛斯基批評銀行向客戶支付微薄的利率，他喜歡強調他的訊息的 T 卹，其中一件寫著「銀行不是你的朋友」。

與其他貸方一樣，Celsius 接受客戶的加密貨幣存款，並將其借給其他用戶，包括做市商和交易所，以獲得回報。 攝氏度也將客戶存款投入高收益、高風險的去中心化金融投資。

攝氏的加密借貸流程如何運作：

攝氏放 客戶存款 去中心化金融投資並將資金借給其他用戶（包括交易所和做市商）。

顧客 借錢 以攝氏換取 產量. （這本質上是一項無抵押貸款）。

攝氏 返回 來自借款人和投資。

攝氏放 客戶存款 去中心化金融投資並將資金借給其他用戶（包括交易所和做市商）。

顧客 借錢 以攝氏換取 產量. （這本質上是一項無抵押貸款）。

攝氏 返回 來自借款人和投資。

然而，Celsius 面臨著一個挑戰，即如何獲得高於向客戶承諾的收益率的回報，同時仍允許他們迅速撤回加密貨幣投資。 據區塊鏈數據和一位知情人士透露，Celsius 在一項價值暴跌的投資中投入了至少 470 億美元。 由Lido Finance管理的投資產品條款禁止Celsius快速轉移其資產，這增加了困難。

Lido 開發商 Vasiliy Shapovalov 表示，他認為該代幣風險不大。

據熟悉物質和區塊鏈數據的人士透露，Celsius 接受了客戶的以太幣，並用它購買了至少 409,000 個「Lido 質押以太幣」代幣，然後將這些代幣借出以賺取高額回報。 從歷史上看，此類代幣的價值與以太幣大致相同，因為它們代表以太坊平台上使用的以太幣來處理交易和維護鏈安全。 在以太坊過渡到「權益證明」模式之前，Celsius 無法將其質押的以太幣兌換成以太幣，但這項措施的最後期限一直被推遲。

不過，根據分析公司 Dune Analytics 的數據，最近 Lido 質押的以太幣的交易價格一直在折價約 5%。 脫鉤始於加密貨幣 TerraUSD 最近崩潰了，激勵投資者撤出最具投機性的資產。

這些代幣價值的下跌給攝氏帶來了一個問題。 如果其客戶集體提取以太幣存款，該公司將不得不以巨額損失出售其持有的以太幣。

攝氏度的命運似乎很快就發生了轉變。 週五，該公司表示，在滿​​足提款請求方面沒有任何問題，並且其持有的以太幣「綽綽有餘」來履行義務。

35 歲的馬特諾瓦克 (Matt Novak) 來自加州薩克拉門托，他第一次感到擔憂是在周末，當時他無法登入他的攝氏帳戶。 幾個小時後，他再次嘗試，但沒有成功。

諾瓦克表示，他在攝氏帳戶中的加密貨幣投資，其中約 5% 是比特幣，其餘是加密貨幣 Polygon，約佔他退休基金的 60%。 他說，上週初它們的價值約為 93,000 美元，但本週稍早已降至約 28,000 美元。

經營一家抵押貸款行銷公司的諾瓦克表示，當時他的 Polygon 存款在攝氏溫度下的 17.5% 回報率吸引了他。 在本週的加密貨幣崩潰之前，他估計他的初始投資至少獲得了 50% 的收益。

「回想起來，這似乎美好得令人難以置信，」他說。

攝氏凍結帳戶的決定引發了整個加密世界的緊張情緒，導致周一比特幣和以太幣下跌約 15%。 去年迄今為止，數位資產分別下降了 53% 和 68%。

Van Eck Associates 的數位資產研究主管 Matthew Sigel 表示：「停止客戶提款是一件大事。」該公司管理著三隻加密貨幣基金。 “這正在測試市場。”

隨著價格下跌，其他加密貨幣的個人投資者也感受到了自己的壓力，其中一些人 收到追加保證金通知 為其槓桿數位貨幣交易提供更多抵押品。 週二，數據提供商 CoinGlass 表示，約 690 名零售交易商承諾的約 160,223 億美元抵押品在過去 24 小時內已被清算。

根據加密貨幣研究公司 Messari 的數據，截至週二，Celsius 的 CEL 代幣今年迄今已下跌 81%。 當代幣週五下跌時，Celsius 表示，“CEL 的價格經常受到與公司業績無關的市場因素的影響。”

當天晚些時候，有消息稱，Celsius 聘請了 Akin Gump Strauss Hauer & Feld LLP 律師事務所的重組律師，向投資者尋找可能的融資方案和其他策略替代方案，包括財務重組。

在破產程序中，不能觸及富達投資等註冊經紀公司為客戶持有的證券。 不過，攝氏並不是註冊經紀公司。

證券交易委員會主席

加里·根斯勒

警告說，透過美國最大的加密貨幣交易所等交易平台擁有加密貨幣的投資者，

Coinbase全球 公司

與透過註冊經紀公司投資時所受到的保護不同。 XNUMX 月份，美國證券交易委員會 (SEC) 已發布的準則 指示公開交易的加密貨幣公司將其為客戶持有的數位代幣記錄為資產，並將其對客戶的義務記錄為負債。

今年四月，在監管機構的壓力下，Celsius 停止向「未經認可」的投資者或那些未達到一定財富門檻的投資者提供產品。

五月，Coinbase 表示客戶 可能會失去對其數位資產的存取權限 如果公司破產，則在交易所持有。 加密產業面臨的最大不確定性是數位代幣是否為股票、債券等證券。 問題 正在法庭上進行鬥爭. 

一些規模較大、備受矚目的投資者和加密貨幣創始人在過去一年中一直在出售他們的投資，在最近的拋售之前就鎖定了利潤。 億萬富翁

Mike Novogratz的

銀河數碼控股 有限公司

, 曾是各種加密貨幣的賣家據公司文件和知情人士透露。 今年早些時候，諾沃格拉茨在他的二頭肌上紋了加密貨幣 Luna 的紋身，並在行業活動中積極評價了各種加密貨幣。

最近幾天，數位貨幣和區塊鏈公司紛紛裁員。 週一，加密貨幣貸款機構 BlockFi 表示將裁員約 20%。 週二，Coinbase 表示將裁員近五分之一，因為該公司成長太快，潛在的經濟衰退「可能導致另一個加密貨幣冬天」。 四位 Coinbase 高級官員 總共收入超過1億美元 自從該加密貨幣交易所於 2021 年春季公開上市以來，該公司一直透過出售股票來實現這一目標。今年到目前為止，該公司的股價已下跌 78%。

加密貨幣價格暴跌也使從事比特幣及相關領域交易的公司的計劃變得複雜。 Dealogic 的數據顯示，今年迄今，已有 42 家加密貨幣相關公司宣布收購。 但距離上次交易宣布已經過了大約兩個月，一些公司表示 可能會發現很難達成或完成合併 直到市場出清。

—Orla McCaffrey 和 Paul Vigna 對本文做出了貢獻。

寫 格雷戈里·祖克曼在 [電子郵件保護]