退休人員可以通過 3 種方式為他們的投資組合提供通脹證明

事實證明,通貨膨脹並沒有隨著夏季的最後幾天消失 比預期的更粘。 對於退休人員來說,這不僅意味著更高的每日價格,還意味著他們的儲蓄可能不會像最初計劃的那樣延伸。 但他們可以採取一些措施來保護他們的投資組合免受通貨膨脹的腐蝕作用。

週二,當最新的通脹數據高於預期,以及消費者價格指數時,市場陷入混亂 8.3% 在過去的一年。 雖然汽油價格下降,但食品、租金和其他必需品的成本繼​​續飆升。 “通貨膨脹是夜間的小偷,降低了每個人的購買力,”康涅狄格州格林威治的 Quadratic Capital Management 創始人兼投資組合經理南希戴維斯說。



二次利率波動和通脹對沖 ETF

(伊沃)。 週二的數據強化了投資者的預期,即美聯儲將繼續大舉加息以減緩需求並為經濟降溫。

退休人員特別容易受到通貨膨脹的影響。 對於初學者來說,他們往往在其投資組合中擁有更高比例的債券,當利率上升時,債券價格會下跌。 更重要的是,許多退休人員並沒有在他們的投資組合中增加新的資金,因此與將美元成本平均到 401(k) 中的工人不同,他們沒有從較低的股價中受益。 取而代之的是,他們正在從積蓄中提取資金,而他們取出的“薪水”並沒有像工資一樣受到通貨膨脹的保護,工資會增加生活成本。 (社會保障收入確實得到了生活成本調整,並且 2023年的加薪 預計將達到 40 多年來的最高水平。) 

好消息是,退休人員可以採取一些措施來幫助他們的投資組合對抗通脹。 以下是一些需要考慮的策略。

踮起腳尖進入 TIPS

國債通脹保護證券是具有內置通脹保護的政府債券。 您可以通過美國財政部的TreasuryDirect 計劃、經紀人或銀行購買它們,或者最容易以共同基金或ETF 形式購買。 TIPS 的本金隨通貨膨脹而增加,隨通貨緊縮而減少,以消費者價格指數衡量。 TIPS 有一個固定票面利率,適用於調整後的債券本金價值,其利息支付根據本金金額上升或下降。

與大多數債券一樣,TIPS 對利率變化很敏感。 當市場預期收益率會上升時,未償債券的價格就會下降(這些債券的吸引力低於將發行更高票息的新債券)。 恰當的例子:隨著利率繼續上升,TIPS 基金今年出現虧損。 

TIPS 可能不穩定,因此您只需要在需要時才使用它們。 這就是為什麼將您的 TIPS 投資與您的預期支出範圍相匹配很重要的原因,Christine Benz 說,該公司的個人理財和退休計劃總監



晨星
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短期 TIPS 產品,例如



先鋒短期通脹保值證券 ETF

(VTIP),可以與三到五年的支出期限相匹配,而長期產品,例如



先鋒通脹保值證券基金

(VIPSX),可以匹配 10 到 10 年的視野。 Benz 建議,合理的 TIPS 分配在您的整體債券投資組合的 25% 到 XNUMX% 之間。 

系列 I 儲蓄債券是美國財政部發行的儲蓄債券,也提供通脹保護。 與 TIPS 不同,每半年支付一次利息,I 債券不會影響收益率。 相反,利息在債券的有效期內累積,並在贖回時支付。 I 債券可以購買至 2022 年 9.62 月,當前利率為 10,000%,適用於購買後的六個月。 之後,利率將重置為基於通貨膨脹的新利率。 Benz 表示,電子 I 債券的購買限額為每人每年 XNUMX 美元,這降低了它們作為抵禦通貨膨脹的重要堡壘的吸引力。 它們不以基金形式提供,必須通過TreasuryDirect 購買。 

購買股息股票

從歷史上看,股票市場的回報率已經超過了通貨膨脹率。 雖然今年的情況並非如此——



標普500

今年迄今下跌了約 17%——這並不意味著你應該放棄你的股票。 尤其是支付股息的股票可能是重要的通脹戰士。 自 1930 年以來,股息貢獻了標準普爾 40 指數總回報的大約 500%, 根據富達投資,但在 1940 年代、1970 年代和 1980 年代,當通貨膨脹率平均為 5% 或更高時,股息產生了總回報的 54%。

不過,您不只是想關注最高產量。 “我們經常發現退休人員正在尋找靈丹妙藥,”蒂莫西說



丘博
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位於賓夕法尼亞州普魯士國王的財富諮詢公司 Girard 的首席投資官。高股息可能預示著一家公司陷入困境。 

相反,尋找具有隨時間增加股息記錄的優質公司。 股息貴族是由大約 65 只標準普爾 500 指數股票組成的精選組,這些股票在至少 25 年內每年都增加股息。 Chubb 更喜歡查看過去 10 年的名單,以獲得更多樣化的名單:一些已成為優秀股息支付者的科技公司在 25 年前還沒有,所以他們沒有上榜,他說。

如果您不想在個股上做功課,您可以持有股息共同基金,例如



富達紅利成長基金

(FDGFX) 與您的大盤股票基金一起。 

聰明地使用現金

適當的現金分配可以幫助退休人員避免在市場低迷的情況下從下降的賬戶中提取資金,這一舉措將加速他們的儲備金耗盡。 但是現金跟不上通貨膨脹的步伐,所以你不想持有太多。 Benz 說,一個好的經驗法則是將您的現金分配保持在一到兩年的投資組合提款範圍內。 請注意,這不是一到兩年的總體支出,因為您可能有社會保障和其他收入來源來支付部分費用。 

確保您將現金用於工作。 根據 Bankrate.com 的數據,僅在線銀行現在提供的收益率約為 2%,遠高於儲蓄賬戶的全國平均利率 0.13%。 許多消費者擁有兩個賬戶,一個在大銀行,他們在那裡領取薪水或社會保障支票並支付賬單,另一個在僅在線銀行,他們的儲蓄獲得更高的利息。 

Benz 表示,雖然黃金被普遍認為是一種通脹對沖工具,但數據並未證實這種看法。 您可能出於其他原因想要持有黃金,但不要指望貴金屬會幫助您的投資組合跟上通貨膨脹的步伐。

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資料來源:https://www.barrons.com/articles/retirement-planning-inflation-investing-51663271862?siteid=yhoof2&yptr=yahoo