由於通貨膨脹率為 6.4%，許多投資者正在尋找能夠跑贏通貨膨脹率的投資。 Global X Super Dividend ETF (紐約證券交易所：SDIV) 不僅幫助投資者戰勝通貨膨脹，而且以 14.5% 的巨額股息收益率使通貨膨脹翻了一番還多。
SDIV 對尋求收入的投資者也具有額外的吸引力，因為與許多其他按季度支付股息的股息股票和 ETF 不同，該 ETF 每月支付一次股息。
但是，投資者也應注意一些潛在的缺點。 讓我們深入了解這只收益驚人的 ETF 的來龍去脈。
SDIV ETF 的策略
SDIV 力求與 Solactive Global SuperDividend Index 扣除費用和支出前的結果和收益率大體一致。 它的策略是投資於全球一些收益率最高的股息股票。
投資這些高收益股票使 SDIV 獲得 14.5% 的收益率，是通貨膨脹率的兩倍，是標準普爾 500 指數平均收益率的近 10 倍，是投資者從 XNUMX 年期債券中獲得的無風險回報的三倍多國庫。
在股息的一致性方面，SDIV 的業績記錄值得一提——自 2011 年成立以來，SDIV 已連續 11 年每月支付股息。
SDIV 的頂級控股：跨越全球
SDIV 非常多元化。 它持有 130 隻股票，其前 10 名持股僅佔資產的 13.9%。 此外，沒有持股超過該基金的1.7%。 此外，SDIV 的持股進一步多元化——無論是在地理上還是在他們來自的行業方面。
該基金只有 29.7% 的持股位於美國，因此如果您是尋求國際敞口的美國投資者，SDIV 絕對可以滿足您的需求。 該基金在地理上的第二大敞口是巴西 (14%)，其次是香港 (11.2%)、中國 (9.7%) 和英國 (6.0%)。 該 ETF 對國際股票的高投資水平使其具有很大的多元化，但由於強勢美元一直對國際股票構成挑戰，這在近期也成為不利因素。
關於地理的另一個注意事項是，雖然去年由於中國的零 COVID 政策，對中國大陸和香港的敞口超過 20% 是不利因素，但隨著中國擺脫這些封鎖，這種敞口今年可能成為順風因素。
中國也是目前為數不多的放鬆貨幣政策的全球主要經濟體之一。 中國央行正在向國內市場注入流動性以刺激經濟活動，這可能會推動 SDIV 向前發展。
大多數投資者可能不會立即熟悉 SDIV 的許多主要持股名稱。 最大控股公司 BW LPG 和前 10 名控股公司 Golden Ocean 都涉足航運業。 BW LPG 的收益率高達 14.7%，而 Golden Ocean 在過去 17.1 個月的收益率為 12%。 BW LPG 總部位於新加坡，而 Golden Ocean 總部位於百慕大，凸顯了 SDIV 持股的不同性質。
排名前 10 位的 Omega Healthcare Investors 是一家總部位於美國的醫療保健房地產投資信託基金，收益率為 9.8%。 另一個排名前 10 的位置是 Arbor Realty (紐約證券交易所代碼：ABR), 是一家總部位於美國的公司，投資於房地產市場的結構性金融產品。 ABR 股票目前的收益率為 12.2%。
能源是一個與高股息收益率相關的行業，因此通過持有巴西石油巨頭 Petrobras 等股票在 Global X SuperDividend ETF 中有很好的代表也就不足為奇了——儘管請注意，這些是 Petrobras 的優先股，而不是普通股——Antero中游和多元化天然氣和石油。
請參閱下文，了解 SDIV 使用 TipRanks 的持股工具的最高持股概況。
需要考慮的風險
雖然 SDIV 的 14.5% 收益率很難被擊敗，但該 ETF 並非沒有投資者應注意的風險。 這些風險已被該基金最近的表現所證實，我將在下一節中重點介紹。 儘管如此，正如您從上面的持股列表中看到的那樣，這裡的藍籌股並不多。
當股票收益率如此之高時，在許多情況下，這可能表明出現了問題，並且市場不相信股息支付是可持續的。 大多數公司並沒有設定 14% 的股息收益率，因此在許多情況下，像這樣的高收益率可能是股價下跌的跡象。
不言而喻，但投資者希望找到股息收益率具有吸引力的股票，因為股息支付逐年增加，而不是因為股價隨著時間的推移而下降。
快速瀏覽一下 SDIV 持有的一些股票就可以說明這一點。 Golden Ocean 的股價在過去十年中下跌了近 75%，而 Omega Healthcare Investors 的股價表現更好，但同期仍下跌了 4.7%。
追逐這些名字的高收益的投資者不僅在過去 10 年中大幅跑輸大盤，而且就 Golden Ocean 而言，還損失了大量本金。
Omega Healthcare Investors 和 Golden Ocean 的智能評分分別為 5 分和 7 分（滿分 10 分），因此市場對它們的前景持中性態度。 Smart Score 是 TipRank 專有的量化股票評分系統，可根據八種不同的市場因素評估股票，例如華爾街分析師評級、企業內幕交易、對沖基金活動等。 Smart Score 為 8 分或以上的股票獲得“跑贏大盤”評級。
SDIV的表現
SDIV 今年迄今落後大盤，下跌 3.7%，而標準普爾 1.3 指數上漲 500%。SDIV 在 26.4 年也下跌了 2022%，略遜於標準普爾 500 指數。
過去五年，SDIV 下跌了 63.5%，過去十年下跌了 67%。 與此同時，標準普爾 500 指數在過去五年和十年中分別上漲了 38.8% 和 147.5%。
因此，雖然 SDIV 持有人多年來獲得了一些有吸引力的股息支付，但他們的投資價值隨著時間的推移大幅下降，表現不及大盤。 在此期間，投資者每年還必須支付 0.58% 的費用率。
投資者要點
SDIV 的 14.5% 的巨額股息支付對以收入為導向的投資者非常有吸引力，其每月派息時間表增強了這種吸引力。 然而，這裡的藍籌股並不多，ETF 在過去十年的表現也不是很好。
這並不是說 ETF 不能從這裡跑贏大市，而且 SDIV 也因其連續 11 年的每月派息而值得稱讚，但投資者應該意識到潛在的風險。
這就是為什麼對 SDIV 感興趣並希望每月從其投資組合中獲得可觀收入的投資者最適合將 SDIV 作為多元化投資組合的一部分。 例如，投資者可以通過增加對 SDIV 的一小部分配置來提高其投資組合的收益率，但基於上述因素，我對對其進行大量配置持謹慎態度。
揭露聲明
來源：https://finance.yahoo.com/news/global-x-super-dividend-etf-031326842.html