如何找到最好的行業共同基金 1Q23

隨著越來越多的共同基金可供選擇，找到最好的是一項越來越困難的任務。 投資者如何改變對他們有利的可能性？

不要相信共同基金標籤

至少有 152 只不同的技術共同基金和至少 627 隻共同基金橫跨 57 個行業。 每個行業的投資者平均需要 XNUMX 個以上的選擇嗎？ 共同基金有何不同？

這 152 只科技共同基金彼此之間有很大的不同。 這些共同基金中有許多擁有 23 到 373 隻股票，擁有截然不同的投資組合，具有不同的風險狀況和業績前景。

任何其他行業的共同基金也是如此，因為每個基金都提供非常不同的好股票和壞股票組合。 能源在選股方面排名第一。 公用事業排名最後。

避免分析癱瘓

我認為大量的行業共同基金對投資者的傷害大於幫助。 手動對每隻基金進行深入分析根本不是一個現實的選擇。 結果，投資者進行了不充分的分析並錯過了獲利機會。 以適當的勤奮分析共同基金比分析股票要復雜得多，因為這意味著分析每個共同基金中的所有持股。 如上所述，一個共同基金可以有多達 373 隻或更多的股票。

圖 1 顯示了每個部門評價最高的共同基金。

圖 1：各行業最佳共同基金

* 由於流動性不足，Bes​​t Mutual Funds 不包括總淨資產 (TNA) 低於 100 億美元的基金

資料來源：New Constructs, LLC 和公司文件

在圖 1 的共同基金中，貝萊德自然資源信託基金 (MAGRX) 排名第一，富達精選銀行投資組合 (FSRBX) 排名第二，施瓦布醫療保健基金 (SWHFX) 排名第三。 Gabelli Utilities Fund (GAUIX) 排名最後。

如何避免“內在的危險”

為什麼在購買之前需要了解共同基金的持有量？

您需要確保您不會購買可能會爆倉的基金。 購買一隻基金而不分析其持股量就像購買一隻股票而不分析其業務和財務狀況一樣。 不管多麼便宜，如果它持有糟糕的股票，共同基金的表現就會很糟糕。

基金持股的表現 – 費用能源系統
= 基金表現

如果只有投資者可以找到其持有評級的基金

BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) 不僅是評級最高的能源共同基金，而且在我覆蓋的 627 只行業共同基金中也是整體評級最高的行業共同基金。

圖 1 中表現最差的共同基金是 Gabelli Utilities Fund (GAUIX)，其評級為“不吸引人”。 人們會認為共同基金提供商可以為這個行業做得更好。

披露：David Trainer、Kyle Guske II 和 Italo Mendonça 不會因撰寫有關任何特定股票、行業或主題的文章而獲得報酬。